FX.co ★ Où vendre et acheter le yen : conseils de trading simples pour les traders débutants le 2 novembre

Analyse des transactions et conseils pour le trading du yen japonais

Le test du prix à 157,38 s’est produit au moment où l’indicateur MACD commençait à remonter depuis la ligne zéro, ce qui a incité à des achats de dollars contre le yen. Cependant, la hausse n’a été que d’environ 20 pips.

Dès aujourd’hui, la demande de dollar est revenue, et le yen a entamé la semaine en se dépréciant face à la devise américaine. Le principal déclencheur a été les déclarations à tonalité restrictive de deux représentants de la Federal Reserve. Alberto Musalem de la St. Louis Fed a appelé à une nouvelle hausse des taux à court terme, alors qu’en octobre encore il évoquait des hausses sur six à neuf mois. Tom Barkin de la Richmond Fed a ajouté que l’orientation de la politique est déjà claire et que la seule question est celle du rythme. Ces propos ont renforcé les anticipations d’une nouvelle action de la Fed sur fond de PCE core à 3,6 % en septembre, contre un objectif de 2 %, et le dollar a reçu un soutien supplémentaire face au yen.

Le yen, toutefois, aborde la semaine avec des arguments solides. Vendredi, la Bank of Japan a maintenu son taux à 1,25 %, comme l’anticipaient les économistes. La banque centrale a indiqué que l’inflation sous-jacente avait atteint pour la première fois l’objectif de 2 %, et lors de la conférence de presse, Kazuo Ueda a souligné le risque de dépassement de cet objectif et précisé que l’ancrage des anticipations d’inflation à proximité de ce niveau reste l’enjeu principal. Il n’a pas donné de calendrier pour la prochaine hausse, mais de nombreux traders estiment qu’un mouvement pourrait intervenir dès décembre. L’indice PMI manufacturier japonais d’octobre publié aujourd’hui s’est établi à 53,3 points, exactement en ligne avec les prévisions et la valeur précédente, de sorte qu’il a eu très peu d’impact sur le taux de change. Parmi les nouvelles fraîches en provenance du Japon, le gouvernement a levé 250 milliards de yens aujourd’hui, et la demande pour les obligations s’est révélée solide. Une demande stable pour les obligations japonaises montre que les investisseurs domestiques continuent d’acheter volontiers la dette du pays malgré la hausse des rendements mondiaux. Je pense que tant que la Fed conservera un ton restrictif, la paire USD/JPY bénéficiera du soutien du dollar, mais que la reconnaissance par la BOJ de l’atteinte de l’objectif d’inflation et la perspective d’une hausse en décembre empêcheront le yen de s’affaiblir trop rapidement.

En ce qui concerne la stratégie intraday, je m’appuierai davantage sur les scénarios n° 1 et n° 2.

Scénarios d'achat

Scénario n° 1 : Je prévois d’acheter USD/JPY aujourd’hui lorsque le point d’entrée autour de 157,88 (ligne verte sur le graphique) sera atteint, avec un objectif de hausse vers 158,40 (ligne verte plus épaisse sur le graphique). Aux alentours de 158,40, j’ai l’intention de clôturer les positions longues et d’ouvrir des positions courtes en sens inverse (en anticipant un mouvement de 30–35 pips à partir de ce niveau). Il est préférable de revenir à l’achat de la paire lors des corrections et des replis marqués de USD/JPY. Important ! Avant d’acheter, assurez-vous que l’indicateur MACD est au-dessus de la ligne zéro et qu’il commence tout juste à remonter à partir de celle‑ci.

Scénario n° 2 : Je prévois également d’acheter USD/JPY aujourd’hui en cas de deux tests consécutifs du niveau de 157,66 alors que l’indicateur MACD se trouve en zone de survente. Cela limitera le potentiel de baisse de la paire et entraînera un retournement haussier. Vous pouvez alors viser une hausse vers les niveaux opposés de 157,88 et 158,40.

Scénarios de vente

Scénario n° 1 : Je prévois de vendre USD/JPY aujourd’hui uniquement après la cassure du niveau de 157,66 (ligne rouge sur le graphique), ce qui entraînera une baisse rapide de la paire. L’objectif clé des vendeurs est 157,12, où je prévois de clôturer les positions vendeuses et d’ouvrir immédiatement des positions acheteuses en sens inverse (en anticipant un mouvement de 20–25 pips à partir de ce niveau). Les vendeurs reviendront à tout moment ; il ne faudra qu’un simple signal de la banque centrale. Important ! Avant de vendre, assurez-vous que l’indicateur MACD est en dessous de la ligne zéro et qu’il commence tout juste à baisser à partir de celle‑ci.

Scénario n° 2 : Je prévois également de vendre USD/JPY aujourd’hui en cas de deux tests consécutifs du niveau de 157,88 alors que l’indicateur MACD se trouve en zone de surachat. Cela limitera le potentiel de hausse de la paire et entraînera un retournement baissier. Vous pouvez alors anticiper une baisse vers les niveaux opposés de 157,66 et 157,12.

Ce que montre le graphique :

Ligne verte fine – le prix d’entrée auquel vous pouvez acheter l’instrument de trading ;

Ligne verte épaisse – le prix recommandé auquel vous pouvez placer un Take Profit ou encaisser vos gains manuellement, car une poursuite de la hausse au‑delà de ce niveau est peu probable ;

Ligne rouge fine – le prix d’entrée auquel vous pouvez vendre l’instrument de trading ;

Ligne rouge épaisse – le prix recommandé auquel vous pouvez placer un Take Profit ou encaisser vos gains manuellement, car une poursuite de la baisse au‑delà de ce niveau est peu probable ;

Indicateur MACD. Lors de l’entrée sur le marché, il est important de tenir compte des zones de surachat et de survente.

Important. Les traders Forex débutants doivent être très prudents lorsqu’ils prennent des décisions d’entrée en position. Avant la publication de rapports fondamentaux importants, il est préférable de rester en dehors du marché afin d’éviter d’être pris dans de brusques mouvements de prix. Si vous décidez de trader pendant les annonces, placez toujours des ordres stop pour minimiser les pertes. Sans ordres stop, vous pouvez rapidement perdre la totalité de votre dépôt, surtout si vous ne pratiquez pas le money management et que vous tradez avec de gros volumes.

N’oubliez pas que pour trader avec succès, vous avez besoin d’un plan de trading clair, comme dans l’exemple que j’ai présenté ci‑dessus. Les décisions de trading spontanées fondées uniquement sur la situation actuelle du marché constituent, dès le départ, une stratégie perdante pour un trader intraday.